Как известно торговля по тренду самая прибыльная стратегия, но определить момент его начала и особенно окончания крайне трудно. Чтобы не потерять значительную часть прибыли из-за позднего входа в рынок требуется комплексный анализ текущей ситуации и его неотъемлемой частью будет  оценка динамики ценового движения. Одним из лучших инструментов решающих эту проблему является индикатор Awesome Oscillator (AO).

Методика расчета

Автор индикатора и классик технического анализа Билл Вильямс в книге «Новые измерения биржевой торговли» считает его лучшим инструментом для анализа движения цены на любом финансовом рынке и для успешной торговли больше ничего не требуется. В терминале AO отображается в виде гистограммы, столбцы которой представляет собой разность двух простых скользящих средних:

MA (34, Close) — MA (5, Medium)

 

Использование средних цен (Medium) вместо цен закрытия (Close) дает более сглаженную динамику, за счет которой Awesome Oscillator обладает меньшим запаздыванием сигналов по сравнению с большинством осцилляторов.

Настройки

Индикатор AO входит в базовый набор всех популярных торговых платформ, таких как MetaTrader, в базовой версии имеет только настройку дополнительных уровней и цвета столбцов гистограммы. По умолчанию зеленый, если закрытие текущего бара выше предыдущего, ниже – красный.

Автор утверждает, что менять базовые периоды скользящих средних нет смысла, так как они оптимальны для любого периода и торгового актива. С такой формулировкой трудно согласиться, учитывая, что анализировались в основном дневные графики, где рыночный «шум» и кратковременные спекулятивные действия не оказывают существенного воздействия на средне- и долгосрочные стратегии.

Поэтому для работы в более волатильных условиях были разработаны варианты с настраиваемыми периодами, хорошие результаты были получены на комбинациях 7/24 и 10/36.

Торговые сигналы индикатора

Сигналы Awesome Oscillator, кроме смены тренда также указывают на наступление рыночной перекупленности/перепроданности, для чего в индикаторе есть настройка соответствующих уровней. По сравнению с RSI и Stochastic есть фильтрация ложных сигналов в виде цвета гистограммы и остаемся вне рынка, когда он не совпадает с сигналом. Также AO не имеет свойства «залипать» в крайних зонах при длительных трендах.

Самым простым сигналом для открытия сделки будет смена цвета гистограммы:

• для открытия по тренду цвет бара, на котором происходит открытие, совпадает с направлением сделки: зеленый – покупка, красный – продажа;
• при входе на разворот, ключевой бар гистограммы должен быть противоположного цвета. В начале восходящего тренда меняется с красного на зеленый, для нисходящего с зеленого на красный.

Вильямс утверждает, что можно входить сразу после смены цвета, но такой вход все-таки слишком рискован. Смена тенденции на любом таймфрейме не происходит мгновенно, какое-то время рынок по инерции продолжает движение или дает кратковременную коррекцию, поэтому ждем 2-3 бара и только затем открываемся. Также не лишним будет подтверждение от индикатора Momentum.

Кроме смены цвета имеется несколько сигнальных паттернов:

«Блюдце»

Сигнал говорит, что коррекция или откат завершились и вероятнее всего тренд возобновится:

• покупка: гистограмма выше нулевой линии и формируется характерный паттерн, структура которого показана на рисунке. Stop Loss чуть ниже минимума первого бара, Take Profit согласно манименеджменту или по трейлинг-стопу.

• Для продажи: гистограмма ниже нулевого, Stop Loss за максимумом первого бара, также рекомендован трейлинг-стоп

 

Сигнальным считается полностью сформировавшийся (закрытый) бар гистограммы, цвет которого не меняется!

 «Пробой нулевого уровня»

Классический сигнал осцилляторов, указывающий на окончательную смену тренда:

• Сигнал на покупку: точка смены гистограммы с отрицательной на положительную и новые бары закрываются выше предыдущих. Сигнальным будет первый зеленый после пробития уровня снизу вверх, Stop Loss располагает на 3-5 пунктов ниже минимума бара перед точкой пробития.
• Для продажи: противоположные условия: гистограмма становится отрицательной, сигнальный бар крачный, Stop Loss выше максимума.

На рисунке обратите внимание на первое и последнее пробитие нулевого уровня. В первом случае мы имеем спекулятивное движение (обычно новостное) которое резко развернуло осциллятор и дало ложный сигнал на покупку. Справа противоположная ситуация: AO подтвердил сигнал свечного паттерна и можно спокойно открываться. Всегда смотрите на общую ситуацию, возможно, есть факторы, отменяющие даже явный сигнал!  

Дивергенция

Расхождение в движении ценового графика и осцилляторов один из самых сильных сигналов скорой смены текущей тенденции и чем дольше формируется дивергенция, тем сильнее новый тренд. На бычьей дивергенции ждем точки открытия SELL и BUY на медвежьей.

На рисунке показаны примеры явной дивергенции,  но такие ситуации встречаются крайне редко. Обычно расхождения менее выражены, увидеть их без достаточной практики сложно, особенно новичкам. Помочь в этом могут специальные индикаторы, такие как Awesome Oscillator Divergence, сигналы которых будут отправной точкой для подробного анализа.

«Два пика»

Данную модель можно назвать «флетовой дивергенцией», которая может завершиться как разворотом, так и продолжением бокового движения – это только первый признак изменения баланса сил между покупателями и продавцами. Сигнал должен появиться до пересечения нулевого уровня!

Важное замечание: при зеленой гистограмме сигнал на продажу отсутствует, соответственно, нет покупок на красном AO. Второй значимый момент: если сигнал полностью сформирован, но не пробит текущей ценой с последующей сменой цвета гистограммы, то сигнал отменяется.

Торговые стратегии с использованием AO

Один из принципов технического анализа гласит, что «один инструмент не может быть окончательным фактором принятия решения» и необходимо дополнение в виде индикаторов, рассчитывающих другие параметры текущего рынка. Не будем спорить с теорией и покажем два примера как пользоваться Awesome Oscillator в комплексных стратегиях.

1. Awesome Oscillator + Accelerator/Decelerator Oscillator (AC)

Сочетание двух индикаторов Вильямса: AO указывает на направление тренда, AC показывает его динамику.

Сигнал на покупку: индикатор меняет цвет с красного на зеленый, после двух зеленых столбцов и смены AC также на зеленый открываем BUY. Когда оба индикатора становятся красными – закрываем позицию.

На продажу: противоположные условия: АО меняет цвет на красный, открываемся после второго бара. Закрываемся на зеленых AO и AC.

2. AO + AC + Parabolic SAR (P-SAR)

По осцилляторам определяем наличие точки входа, а по трендовому P-SAR подтверждаем среднесрочную тенденцию и уровень оптимального Stop Loss.

Как пример комплексной системы можно добавить в данную схему индикатор Parabolic SAR – он будет определять среднесрочную тенденцию рынка и покажет уровни для оптимальной установки StopLoss.

• Сигнал на покупку: пробой нулевого уровня AO снизу вверх, зеленая гистограмма AC. Точки Parabolic выше цены подтверждают восходящий тренд. Закрываем сделку, когда PSAR перемещается на противоположную сторону графика.
• Сигнал на продажу: условия противоположные покупке.

Важное замечание: стратегия нормально работает только на сильных трендах, смотрим на Parabolic – чем дальше точки индикатора от текущей цены, тем сильнее движение.

Рекомендации по использованию…

• как и в любом другом осцилляторе, стабильная прибыль возможна только при правильной настройке под конкретный актив, тамфрейм и текущую рыночную ситуацию. Поэтому сразу ищите версию AO, в которой можно менять значения периодов, так как с момента, когда Вильямс создавал индикатор рынок, в том числе и фондовый, кардинально изменился. Тем более что параметры не имеют логической привязки к внешним факторам, в отличие от того же Ишимоку, где расчет идет по годовым (52 недели), полугодовым (26 недель) и недельным (7 дней) циклам. В Awesome Oscillator параметры подобраны исключительно эмпирическим путем!

Помните, что настраиваются две скользящие средние: медленная (базовый период 34) определяет направление тренда рабочего таймфрейма, а быстрая (период 5) отвечает за поиск точек входа. Количество периодов для тренда уменьшать не рекомендуется, чтобы не попасть на рыночный «шум», а вот быструю часть AO настраиваем в зависимости от текущей волатильности – больше периодов для низкой, меньше при высокой.

• самые надежные сигналы возникают на пересечении нулевого уровня, поэтому цена должна активно двигаться в рамках тренда. Да, на «вялом» рынке индикатор АО может показать вполне надежное «блюдце», но по факту будем иметь локальный ценовой импульс в 10-15 пунктов, на котором много не заработать. В качестве основного торгового периода используйте Европейскую и Американскую сессии Форекс, где импульсы в 30-40 пунктов в обе стороны обычное явление. Во время их пересечения осцилляторы часто даю сбои, поэтому оставайтесь вне рынка или работайте по другой стратегии!

Рабочий таймфрейм не ниже М30, новичкам настоятельно рекомендуется не опускаться ниже H1.

Во время затяжного, но «широкого» флета индикатор может давать достаточно надежные сигналы. Так открывать сделку или нет? На промежутках меньше М30 однозначно нет, в других случаях можно попытаться торговать т.к. на старших таймфреймах тенденции более длительные без резких разворотов и откатов. Но есть три обязательных условия:

• флет должен быть не менее 30-50 пунктов;
• сигналы Awesome Oscillator только подтверждают канальные индикаторы, такие как Bollinger Bands: пересечение нулевого уровня при отскоке от верхней/нижней границы, «блюдце» при сделках от средней линии. Помните, что чем дольше боковое движение, тем выше вероятность его резкого прорыва, поэтому не увлекаемся большими лотами!
• обязателен Stop Loss за противоположной границе канала, при первой возможности переводим сделку в безубыток.
• в качестве трендового индикатора лучше всего подойдет «Аллигатор» тоже от Билла Вильямса, который изначально предполагал, что его инструменты будут использоваться только в комплексе. Исходя из этого, подбирались комбинации параметров по умолчанию, поэтому старайтесь не отходить от «классики».
• дивергенция должна подтверждаться индикаторами объема, пусть даже и тиковыми. Когда идет разнонаправленное движение, а динамика объемов кардинально не меняется вероятнее всего сигнал ложный. Это касается и других сигналов AO, например, если перед пробитием нулевого на покупку объемы быков не увеличились, то это вероятнее всего спекулятивный пробой, который может также быстро развернуться.

Не забываем, что мы имеем дело со Moving Average, которые являются самым запаздывающим инструментом технического анализа. Поэтому войти точно в начале тренда не получится, но изменение объемов может дать опережающий сигнал!

Подводя итог можно сказать, что в отношении Awesome Oscillator фраза «чудесный осциллятор Билла Вильямса» несколько преувеличена, стандартный вариант по надежности сигналов не выше того же MACD. Но в сочетании с другими инструментами Вильямса может быть хорошей основой для среднесрочных стратегий.